Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Форекс: Фунт растет после решения Банк Англии сохранить процентную ставку

2016-07-14 14:39:29 (читать в оригинале)

Фунт растет после решения Банк Англии сохранить процентную ставку на уровне 0.5 %, несмотря на возможные негативные последствия от решения Великобритании выйти из ЕС. Стерлинг укрепляется по отношению к 13 из 16 основных валют, приближаясь к самому высокому уровня более чем за неделю по отношению к доллару. Ралли фунта проходит на фоне не сбывшихся предположений, что центральный банк снизит базовую ставку впервые с 2009 года, чтобы поддержать экономику после Brexit. Фьючерсы показывали вероятность снижения ставки на сегодняшнем заседании в 86 процентов, по сравнению с 11 процентами 23 июня, в день референдума.

"Валютные инвесторы ждали снижение ставки сегодня, они торговали так, будто дело сделано," - говорит Валентин Маринов, стратег Credit Agricole SA в Лондоне. "Я думаю, что Банк Англии развеет сформировавшиеся рыночные ожидания смягчения политики, и это поможет укрепить фунт после встречи ЦБ", - сказал он. Фунт вырастал после решения до $1.3429, однако сейчас сдал фигуру назад.

Банк Англии явно показал, что он не является сторонником идей Милтона Фридмана, не поддался всеобщей моде на безостановочный печатный станок, и, глядя, как количественное смчгчение фактически не работает в Японии и еврозоне, вероятно, намерен, придумать что-то свое для того, чтобы оживить кредитование в стране. Как бы там ни было, высокие ставки оставят фунт привлекательным для кари-трейдеров, что перекликается с новой политикой новых властей Британии повысить инвест-привлекательность национальной экономики за счет более выгодных условий ведения бизнеса, например, за счет снижения налогов и более высокой отдачи вложения капитала.

Ранее фунт положительно отреагировал на заявления нового главы министерства финансов Великобритании Филипа Хаммонда о поддержке экономики страны. Назначенный в среду министр финансов Великобритании Филип Хаммонд заявил, что не планирует принимать "экстренный бюджет" в условиях выхода страны из Европейского союза. Финансовые власти страны в случае необходимости сделают все возможное, чтобы поддержать финансовые рынки и не допустить паники, заверил чиновник. Хаммонд намерен проводить более мягкую бюджетную политику по сравнению со своим предшественником Джорджем Осборном.

По его словам, подход к сокращению дефицита бюджета должен быть менее агрессивным, чем это было ранее, когда Британия боролась с последствиями мирового финансового кризиса, а также до решения о выходе из ЕС (Brexit). Напомним, одним из предметов жарких дискуссий в еврозоне после финансового кризиса 2008 года были государственные расходы. Правила ЕС не позволяют странам иметь дефицит госбюджета выше 3 % от ВВП. Это сводит на нет эффект от рекомендаций, предложенных правительствам для выхода из экономического спада еще Д. М. Кейнсом в 30-х годах прошлого столетия.

---

Российские фондовые индексы в четверг открылись ростом, и прибавляют в среднем 0,2%.

2016-07-14 12:18:16 (читать в оригинале)

В лидерах утреннего спроса отметились акции «Полиметалла» и «Алроса». В «красной» зоне торгуются бумаги «Башнефти» и «ПИКа». Внешний фон к сегодняшним торгам сложился позитивным. Американские рынки завершили предыдущую сессию небольшим ростом, фьючерс на индекс S&P прибавляет в весе. Рынок нефти продолжает раскачивать.

Накануне «бочка» североморской нефти дешевела почти на 5% из-за данных по запасам от Минэнерго США и указания на то, что сланцевые компании начали более активную работу на месторождениях. Сегодня с утра в барреле заметна коррекция, он стоит $46,78 (+1,1%). При всем при этом «медведям» в середине недели не удалось пробить локальный минимум на $46,09. Пока среднесрочный диапазон остается в рамках $46-51,50.

Российский рубль накануне игнорировал новости по нефти, этой раскорреляции рынок обязан спросу на рубли на внутреннем рынке со стороны компаний, которые должны уплатить дивиденды своим акционерам, а также аукционам Минфина. В РФ начинается очередной налоговый период, но его разгар придется на последнюю неделю месяца. За доллар США утром в четверг дают 63,63 руб. (-0,3%). Предполагаем, что пара доллар/рубль сегодня будет торговаться в диапазоне 63,50-64,10.

Индекс ММВБ проведет очередной торговый день в рамках отметок 1925-1950 пунктов. Обновить локальный пик рублевому индикатору будет несложно, сложнее его будет удержать.

Акции «Дикси» в четверг с утра находятся в лидерах роста. Позитивная динамика котировок вызвана публикацией операционных результатов за I полугодие 2016 года. В июне общая выручка группы компаний выросла на 24,6% год к году и составила 27,9 млрд рублей. По итогам полугодия общая выручка «Дикси» показала прирост в размере 20,2%, достигнув 158,2 млрд рублей.

Розничная выручка магазинов компании формата «у дома» также продемонстрировала хорошую динамику. В июне прирост составил 26,8% год к году.

В первом полугодии ГК «Дикси» открыла 93 и закрыла 43 магазина, что составило 50 открытий нетто. По состоянию на 30 июня 2016 года компания управляла 2 758 магазинами, увеличив свою торговую площадь на 13% год к году до 935 696 квадратных метров.

Акции компании по-прежнему торгуются на низких отметках, но в последние несколько месяцев котировки оживились, в краткосрочной перспективе стоимость бумаг «Дикси» может возрасти до 320 рублей.

В четверг реестр акционеров для получения дивидендов закроет АФК «Система». Производственные результаты за I полугодие 2016 года опубликует «Группа ЛСР», результаты за II квартал текущего года опубликует «НЛМК».

Данные по безработице вышли в Австралии. Индекс цен производителей представит Швейцария и США. Решение по процентной ставке объявит Банк Англии.

Александр Разуваев
www.alpari.ru

---

Форекс: Все внимание сегодня направлено на Банк Англии

2016-07-14 11:10:09 (читать в оригинале)

Курс фунта стерлингов повышается утром в четверг к ведущим мировым валютам в ожидании итогов заседания Банка Англии, при этом американский доллар продолжает ралли к иене, но немного дешевеет к евро. Евро торгуется утром в четверг на уровне $1.1097 против $1.1090 на закрытие предыдущей сессии. Снижению курса доллара к евро способствует новость о вступлении главы МВД Великобритании Терезы Мэй в должность премьер-министра страны, считают некоторые эксперты.

Это поддерживает курс европейской валюты, которая страдала от неопределенности, связанной с Brexit. Новый глава государства заявила, что нужно взять паузу в процессе выхода страны из ЕС. Пока непонятно, насколько месяцев/лет затянется эта пауза. Курс единой европейской валюты находится сейчас около 117.11 иены по сравнению со 115.87 иены в среду. Курс доллара к иене составляет 105.27 иены против 104.49 иены по итогам прошлой торговой сессии.

Дальнейший рост рынка акций Японии подталкивает инвесторов, купивших иены ранее на фоне высокой неопределенности, к продаже японской нацвалюты. В то же время в четверг дорожает австралийский доллар благодаря данным о повышении занятости в стране в мае. Индекс доллара (курс доллара к корзине валют шести стран - основных торговых партнеров США) остается без изменений, на уровне 96.29 пункта.

Британская валюта сейчас торгуется в районе $1.3220 по сравнению с $1.3147 на закрытие предыдущей сессии. Банк Англии по итогам заседания 13-14 июля может снизить процентную ставку впервые более чем за семь лет для того, чтобы поддержать экономику страны после решения жителей страны выйти из состава Европейского союза, ждут многие аналитики. Хотя такой шаг не сможет полностью компенсировать негативные последствия Brexit, пишет Wall Street Journal со ссылкой на мнение экономистов и представителей Банка Англии.

Некоторые эксперты считают, что падение потребительского доверия и нервозность бизнеса подтолкнут британский ЦБ к уменьшению стоимости кредитования, пишет The Guardian. В то же время некоторые аналитики говорят, что руководство Банка Англии предпочтет подождать и увидеть больше доказательств влияния Brexit на экономику страны прежде, чем начать действовать.

В Азии курс корейской воны к доллару вырос до максимального уровня с 3 мая после решения Банка Кореи по монетарной политике страны. По состоянию на 10.50 мск курс доллара к воне снижался до 1140.60 воны за доллар с 1145.87 воны за доллар на предыдущем закрытии. Южнокорейская валюта достигла максимальной отметки по отношению к американской с 3 мая 2016 года. Банк Кореи по итогам июльского заседания сохранил процентную ставку на текущем уровне в 1.25%.

Решение Центробанка совпало с прогнозами 20 экономистов, опрошенных агентством Bloomberg. Однако, корейский ЦБ ухудшил прогноз роста ВВП страны в 2016 году до 2.7% с ожидавшихся ранее 2.8%, а также изменил прогноз по инфляции - до 1.1% с 1.2%, связав это со слабым мировым и внутренним спросом, а также неопределенностью на мировых рынках, вызванной решением граждан Великобритании выйти из Евросоюза.

---

Технический анализ Форекс EURUSD 14.07.2016

2016-07-14 09:39:53 (читать в оригинале)

Евро/доллар: можно продвигаться к 1,1140

Итоги минувшего торгового дня:
Ожидания по вчерашнему дню полностью оправдались. Британский фунт скорректировался перед заседанием Банка Англии. На фоне роста кросса евро/фунт курс евро/доллар повысился до 1,1119.

Ожидания на сегодня:

В Азии евро подорожал к доллару на 17 пунктов. Лучше бы пара консолидировалась, чем пытаться на азиатской сессии расти. Это чревато тем, что с открытия торгов в Европе евро может ослабиться против доллара США.

Сегодня ключевым событием для валютного рынка станет заседание Банка Англии. Если ЦБ оставит процентную ставку на уровне 0,5%, то фунт может укрепиться к доллару до 1,3480. Кросс евро/фунт развернётся вниз, евро/доллар, скорее всего, снизится. По прогнозу жду рост пары до 1,1140. Из поддержек выделю два уровня – 1,1085 (lb на 11:00 мск) и 1,1066 (45 гр).

Новости текущего дня:

• В 14:00 мск Великобритания – решение Банка Англии по процентной ставке, программа покупки активов, число голосов.
• В 15:30 мск Канада – Индекс цен на первичном рынке жилья за май. США – Индекс цен производителей за июнь. Число требований на пособие по безработице за неделю 3-9 июля.
• В 18:15 мск с речью выступит член FOMC Деннис Локхард.
• В 20:15 мск с речью выступит член FOMC Истер Джордж.

Технический анализ:

Внутридневной прогноз: минимум – 1.1088 (текущий в Азии), максимум – 1.1140, закрытие – 1.1128.

Рис. 1 курс евро/доллар, часовой период.

В среду на торгах в Европе курс евро/доллар обновил минимум и от 1,1041 восстановился на 67 градусов до 1,1119. Цена находится выше балансовой линии Lb. МА линии направленны вверх. По прогнозу пока рассматриваю повышение EURUSD до 1,1140, но жду прорыв к 1,12.

Для укрепления евро неудачно расположены часовые индикаторы (АО, CCI и стохастик). Это значит, флэт в паре может затянуться до 14:00 мск.

---

Цель для доллара остаётся на уровне 63,50 рубля

2016-07-14 09:36:35 (читать в оригинале)

В среду по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» снизился на 4,00 коп. (-0,06%), до 63,85 руб., курс евро вырос на 6,25 коп. (+0,09%), до 70,77 руб. Центральный банк России с 14 июля понизил официальный курс доллара США на 4,98 коп., до 63,8531 руб. Официальный курс евро был установлен на отметке 70,5577 руб., что выше предыдущего дня на 42,56 коп.

В среду торги по доллару и евро открылись ростом, но продавцы быстро перехватили инициативу в свои руки. Им удалось продавить курс доллара до 63,65 руб. Ниже не получилось, так как на данных об изменении запасов нефти и нефтепродуктов в США баррель Brent подешевел на 3,36%, до $46,59. Пришлось отступить к уровню 64 руб. Запасы черного золота сократились, но нефть подешевела в ответ на увеличение запасов бензина с дистиллятами и её добычей.

Согласно последним данным Минэнерго США, запасы нефти уменьшились на 2,546 млн баррелей. Объёмы добычи увеличились на 57 тыс. баррелей, до 8,485 млн.

Сегодня внимание трейдеров будет приковано к заседанию Банка Англии. Решение регулятора окажет сильное влияние на британский фунт. Если после Brexit ЦБ сохранит процентную ставку на уровне 0,5%, укрепление фунта спровоцирует повышение нефтяных котировок и курса рубля. Также не забываем, что в РФ стартует налоговый период. Экспортёры поддерживают российскую валюту продажами валютной выручки для уплаты налогов.

Цена на Brent отскочила от поддержки $46. Для нефти можно выделить два целевых уровня – $47,90 и $48,60. Достижение последнего станет сигналом к росту котировок до $50 за баррель. По прогнозу мы продолжаем рассматривать снижение курса доллара до 63,50 руб., европейская валюта проведет день в коридоре 70,30-71,20 руб.

Владислав Антонов
www.alpari.ru