Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Курс евро/доллар возобновил падение

2015-11-12 16:37:40 (читать в оригинале)

Противоречивые данные по промышленному производству в еврозоне и речь Марио Драги вызвали падение курса евро/доллар до 1,0690. В итоге, за часовой период был зафиксирован ложный пробой трендовой линии и отмена разворотной ценовой модели для коррекции по доллару. Согласно опубликованным данным, объём промышленного производства в еврозоне в сентябре сократился по сравнению с августом, но вырос по сравнению с таким же периодом предыдущего года.

Статданные вызвали волнение у трейдеров, поскольку в пятницу выходит отчёт по ВВП еврозоны за третий квартал. По прогнозу ожидается рост на 0,4% м/м и 1,7% г/г. Показатели могут оказаться ниже прогнозных.

Индекс промышленного производства в еврозоне за сентябрь составил -0,3% м/м, 1,7% г/г (прогноз 0,0% м/м, 1,3% г/г, предыдущие значения пересмотрены с -0,5%, 0,9% до -0,4% м/м и 2,2% г/г).

Инфляция в Германии увеличилась на 0,3% г/г в октябре, но осталась без изменений по сравнению с сентябрём.

Марио Драги, выступая в Европарламенте, затронул программу количественного смягчения. Он заявил, что ЕЦБ может изменить вид, размер и срок программы покупки активов. В случае появления угрозы для ценовой стабильности, регулятор задействует все имеющиеся инструменты.

На американской сессии ожидаются выступления представителей ФРС: Джанет Йеллен, Чарльза Эванса, Джеймса Булларда и Уильяма Дадли.

Евро/доллар вернулся под уровень 1,0730. Этот тот уровень, за который «быки» не должны были пропускать «медведей». Закрытие дневной свечи ниже 1,0700 станет сигналом к падению евро. Если ещё и курс фунт/доллар закроется ниже 1,5130, то по паре евро/доллар можно целиться на уровень 1,0650.

---

FOREX: Евро снижается после слов Драги, доллар ждет Йеллен

2015-11-12 13:13:37 (читать в оригинале)

Курс доллара продолжает консолидироваться в четверг на фоне ожидания инвесторами новых подробностей от представителей ФРС относительно возможности повышения базовой ставки в декабре. Участники рынка ожидают в четверг выступлений трех представителей ФРС - главы регулятора Джаннет Йеллен, вице-председателя Стэнли Фишера и главы Федерального резервного банка Нью-Йорка Уильяма Дадли. Инвесторы надеются услышать от них подробности относительно ожидаемого повышения процентной ставки.

"Рынки преимущественно считают декабрьское повышение ставки решенным делом и хотят понять, каких темпов такого повышения можно ждать в следующем году. Вероятность этого шага является благодатной почвой для покупок доллара. Вероятно, поддержку доллара к иене еще месяц будут оказывать американские факторы", - считает валютный стратег Nomura Юдзиро Гото.

Согласно котировкам фьючерсов на уровень ставки по федеральным фондам, вероятность ее повышения Федрезервом в декабре оценивается трейдерами в 68% против 50% в конце октября. "Подъем ставки американским Центробанком на декабрьском заседании уже почти полностью учтен валютным рынком, и курс доллара США имеет твердый уровень поддержки", - отмечает главный исполнительный директор FPG Securities в Токио Кодзи Фукая.

Индекс доллара растет на 0.05% до 99.06. Доллар к иене торгуется у отметки Y122.99, отступив с максимума 2,5 месяцев в Y123.60, достигнутого ранее на этой неделе. "Речь президента ФРБ Нью-Форка Дадли об экономическом прогнозе для США в Экономическом клубе Нью-Йорка может дать больше пищи для размышлений", - считают аналитики BNP Paribas, о чем поведали в записке для клиентов.

Курс евро снижается после заявлений главы ЕЦБ Марио Драги относительно направления дальнейшей кредитно-денежной политики регулятора. По состоянию на 12.41 мск курс евро к доллару снижался до $1.0721 доллара с $1.0743. При этом сразу после публикации речи главы ЕЦБ курс единой валюты падал до $1.0693. До этого он незначительно колебался. Глава ЕЦБ, выступая в Европарламенте, в очередной раз подтвердил намерение регулятора пересмотреть степень поддержки экономики на заседании в декабре. Ранее Драги говорил об этом по итогам последнего заседания ЕЦБ 26 октября. Данное заявление вселило в инвесторов уверенность в расширение программы количественного смягчения, действующей в регионе с марта, особенно в свете рисков со стороны замедления роста мировой экономики, торговли и инфляции.

"Если бы мы решили, что нашей цели по обеспечению ценовой стабильности что-то угрожает в среднесрочной перспективе, мы использовали бы все инструменты, которые есть в нашем распоряжении, для обеспечения необходимого денежно-кредитного регулирования", - сказал Драги, добавив, что программа покупки активов считается особенно мощным и гибким инструментом денежной политики.

Наибольший подъём в Азии продемонстрировал австралийский доллар, который прибавил 1,1 % до $0.7142 после роста занятости на 58.600 рабочих мест в октябре при прогнозе роста на 15.000. Безработица снизилась до 5,9% с 6,2% в сентябре. Эксперты, опрошенные Bloomberg, не ожидали изменения показателя. Улучшение ситуации на рынке труда ослабило ожидания снижения базовой ставки Резервным банком Австралии с рекордно низкого уровня в 2%, отмечают эксперты. "Повышение австралийского доллара, скорее всего, будет временным, потому что структурные проблемы никуда не делись. Китай столкнулся с замедлением темпов роста экономики, австралийская экономика также находится в процессе изменения баланса", - считает Синитиро Кадота из Barclays.

---

Российский фондовый рынок в четверг открылся снижением

2015-11-12 13:02:51 (читать в оригинале)

К текущему моменту ведущие биржевые индексы проседают в среднем на 0,2%. В лидерах утренних продаж отметились бумаги «Полюс Золота» и «Башнефти». В положительной зоне торгуются акции ММК и «ФосАгро». Внешний фон к сегодняшним торгам сложился умеренно негативным. Американские рынки завершили предыдущую сессию снижением, так как день выдался скудным на новости - в стране праздновали День ветеранов.

Фьючерс на индекс S&P ограниченно растет. Цены на нефть предпринимают попытку восстановления после распродажи накануне вечером. Баррель сорта Brent стоит сейчас $46,84 (+0,4%). В среду черное золото отступало в область минимумов конца октября, и если инвесторам снова придется тестировать это «дно», то следующей целью станет область минимальных значений августа 2015 года.

Совпало несколько катализаторов сразу: отсутствие значимых новостей, «тонкие» торги, накопленная информация о росте нефтяных запасов и экспирация сырьевых фьючерсов. Все это в совокупности обвалило цены на нефть. Американский доллар в паре с евровалютой по-прежнему удерживается у полугодовых максимумов, и это не нравится сырьевым трейдерам.

Российский рубль в четверг с утра торгуется не ярко выраженно в парах с иностранными валютами. За доллар США к текущему моменту дают 65,33 руб. (-0,1%). Без поддержки со стороны рынка нефти и спроса на внутреннем рынке у российской валюты нет оснований для значимого укрепления именно сейчас.

Если даже Минфин РФ признает своим основным риском «крепкий рубль», хотя ему положено быть профессиональным оптимистом, значит, бюджет России, действительно, не слишком хорошо справляется с предыдущим ростом курса рубля. Бюджетный дефицит к концу года необходимо сократить хотя бы на бумаге. Проще всего это сделать, допустив некоторое ослабление позиций своей валюты.

Индекс ММВБ проведет торги четверга в диапазоне 1725-1745 пунктов.

«Ростелеком» опубликовал отчетность за девять месяцев 2015 года по МСФО. Чистая прибыль оператора за третий квартал 2015 года составила 2,046 млрд руб. против 4,971 млрд руб. за третий квартал 2014 года. Чистая прибыль за девять месяцев снизилась в 1,5 раза, до 10,3 млрд руб.

Выручка в третьем квартале 2015 года составила 72,5 млрд руб. против 74,8 млрд руб. в третьем квартале 2014 года, показав снижение на 3%. Выручка за девять месяцев текущего года составила 216,3 млрд руб., снизившись на 2%.

Показатель OIBDA в третьем квартале снизился на 4%, до 25,2 млрд руб. Рентабельность по OIBDA составила 34,7% по сравнению с 35% за третий квартал 2014 года. Показатель OIBDA за январь-сентябрь 2015 года составил 75 млрд руб. против 77,5 млрд руб. за январь-сентябрь 2014 года. Рентабельность по OIBDA составила 34,7% по сравнению с 35,2% за девять месяцев 2014 года.

Негативная отчетность привела к снижению стоимости акций компании по итогам среды.

Сегодня в течение дня финансовую отчетность по стандартам US GAAP за девять месяцев 2015 года представит Группа «Черкизово». Внеочередное общее собрание акционеров проведут X5 Retail Group и «РАО ЕС Востока». Отчетность по МСФО за девять месяцев 2015 года представит «Э.ОН Россия». Операционные результаты за аналогичный период опубликует КТК.

Александр Разуваев
www.alpari.ru

---

Страны ОПЕК: дружба дружбой, а табачок врозь

2015-11-12 12:26:48 (читать в оригинале)

Очередной вызов американским производителям сланцевой нефти имеет весьма четкие параметры: около 3 км в длину и весом 3 млн метрических тонн. И достигнет он берегов Нового света уже в этом месяце. Ирак, страна с наиболее высокими темпами роста объемов добычи, за последние несколько недель загрузил — ни много, ни мало — 10 танкеров для отправки сырой нефти в американские порты. Об этом свидетельствуют данные чартеров и систем слежения за перемещением морских судов, предоставленные агентством Bloomberg. Они везут 19 млн баррелей сырой нефти, которые, по данным Управления по энергетической информации, станут самым масштабным вливанием черного золота из Ирака с июня 2012 года.

Передвижения судов наглядно демонстрируют, как конкуренция за рынки сбыта между странами ОПЕК влияет на мировые рынки и усиливает напряжение для американских производителей, которые вынуждены сокращать объемы добычи. Зато для владельцев танкеров настали хорошие времена. Ожидается, что благодаря росту популярности одного из самых протяженных маршрутов этот квартал станет для них самым удачным за последние семь лет. «В долгосрочной перспективе мы полагаем, что Штаты будут вынуждены увеличить объем импорта примерно на 500 - 800 тыс баррелей в день в годовом соотношении», — отмечает Стив Сойер, глава лондонской консалтинговой компании FGE. «Учитывая наши прогнозы по объему добычи нефти в Ираке, эти ожидания более чем обоснованы».

Охота на покупателей

Ирак выкачивает максимальный объем нефти за период, по меньшей мере, с 1962 года, на фоне растущей конкуренции среди стран ОПЕК за рынки сбыта. Страна сбавляет цены, чтобы угодить покупателям. Не исключено, что американцы окажутся в их числе теперь, когда их собственные объемы добычи с июня этого года сократились на 500 тыс. баррелей в день. Увеличение объема торговли между двумя странами также сыграет на руку владельцам танкеров. Путешествие к берегам Америки занимает на 57% больше времени, чем к берегам Азии. В четвертом квартале крупнейшие суда танкерного сегмента в среднем зарабатывали по 76.5 тыс. долларов в день — это станет самым высоким показателем с середины 2008 года, если динамика сохранится до конца года, отмечает Clarkson, крупнейший в мире судовой брокер. Судовладельцы уже ощутили на себе преимущества роста тарифов на некоторых маршрутах. Например, акции Frontline выросли на 61% до 28.60 долларов. А бумаги Euronav относительно февральских минимумов подорожали на 25%.

Среди судов, везущих 19 млн баррелей, есть и те, которые отправились из иракского терминала в Басре и сейчас активно двигаются на пути к американским берегам. Одно судо прошло через Суэцкий канал и устремилось в том же направлении. Все остальные, за исключением одного, — очень крупные танкеры — отправились из терминалов Персидского залива. Штаты добывают на 450 тыс. баррелей в день меньше, чем в июне. Чтобы восполнить эту потерю, нужно, чтобы Ирак ежемесячно отправлял в США около семи супертанкеров. Добыча нефти в Ираке стоит очень дешево. По данным Международного энергетического агентства, ее себестоимость примерно в семь раз ниже, чем себестоимость добычи нефти в США (с учетом ежедневной производительности месторождений)

Эта ближневосточная страна продает сырую нефть с премией или дисконтом относительно эталонных сортов, конкурируя за покупателей с таким странами как Саудовская Аравия — это крупнейший экспортер в мире. В ноябре Ирак продавал тяжелые сорта нефти с дисконтом 5.85 долларов за баррель относительно эталона. Это крупнейшая скидка с мая этого года. Саудовская Аравия продает нефть со скидкой 1.25 долларов, при этом в декабре цены снизятся еще на 20%. Идет агрессивная ценовая война, все хотят заполучить покупателей из числа перерабатывающие предприятий на американских берегах Мексиканского залива.

Источник: Forexpf.Ru - Новости рынка Forex

---

Технический анализ Forex EURUSD 12.11.2015

2015-11-12 11:02:08 (читать в оригинале)

Евро/доллар: вероятен рост к линии U3

Итоги минувшего торгового дня:

В среду в США был выходной день. Фондовый рынок работал в штатном режиме, не работали банки и рынок облигаций. Активность среди трейдеров была низкая. М.Драги не затронул монетарную политику, поэтому не было реакции на его выступление. Его речь оказывает сильное влияние на рынок во время пресс-конференции после заседания ЕЦБ.

На американской сессии курс евро/доллар вернулся к линии lb после падения до 1,0705. Сегодня в Азии курс EUR/USD поднялся до 1,0779 следом за австралийцем после публикации сильного отчёта по рынку труда в Австралии. Теперь остановимся на сегодняшнем дне.

Ожидания рынка на сегодня:

В четверг внимание трейдеров будет направлено на данные об уровне потребительских цен в Германии и на индекс промышленного производства в еврозоне. В 16:30 мск выйдут данные по рынку труда в США. Ситуация неоднозначная, потому что золото с нефтью подешевело, австралиец резко укрепился к доллару при низких ценах на медь. Фунт/доллар восстановился на 50% от падения на прошлой неделе. Торгуется на важном уровне около трендовой линии.

Новости текущего дня:

• В 10:00 мск Германия выпустит индекс потребительских цен за октябрь.
• В 11:30 и 13:30 мск с речью выступит глава ЕЦБ М.Драги.
• В 13:00 мск еврозона заявит об изменении объёма промышленного производства за сентябрь.
• В 16:30 мск США представит данные по числу первичных обращений за пособием по безработице.
• В 17:30 мск с речью выступит глава ФРС США Дж.Йеллен.
• В 20:00 и 20:15 мск выступят Энди Халдейн (Банк Англии) и У. Дадли (Fomc)

Технический анализ

• Внутридневные цели: максимум – 1,0847, минимум – 1,0750, закрытие – 1,0820.
• Внутридневная волатильность за последние 10 недель: 119 пунктов (4 знака);

Курс евро/доллар после дневного пинбара откатился к 1,0705 и восстановился до 1,0779. Очень не хочется видеть евро выше 1,0800, при этом риски уйти туда высоки. Тут необходимо следить за кроссами, особенно за парой евро/фунт. Рискну по прогнозу рассмотреть рост до линии U3.

Я даже допускаю формирование восходящего треугольника от 1,0673. В этом случае курс евро/доллар снизится до 1,0735 и двинется опять вверх к 1,0785. Участники рынка ожидают повышение ставки ФРС США на декабрьском заседании, поэтому рынок сейчас нас будет запутывать перед этим важным событием.

После свечи «молот» курс евро/доллар откатился и вернулся к 1,0779. Из-за укрепления австралийца и британца возросли риски пройти сопротивление 1,0790 и трендовую линию. Осциллятор стохастик развернулся вверх – бычий сигнал. Походу развели быки медведей на коррекцию.

На днях наметилась восходящая коррекция. Сложно сказать какой она будет по амплитуде движения и продолжительности, поскольку между основными парами смешанная картина. Пока цена торгуется ниже 1,0840 от евро жду падение до 1,0520 (минимум от 14.04.15).