Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Куда нефть, туда и рубль

2015-08-31 10:42:01 (читать в оригинале)

Прошедшая неделя на рынке нефти оказалась весьма бурной: если в понедельник цены рухнули к долгосрочных минимумам, то за четверг и пятницу «черного золото» восстановило большую часть потерь, понесенных в августе. Сегодня торги начались на минорной ноте, и удивляться этому после роста почти на 10% не стоит, тем более что рынке акций Китая сегодня вновь царит медвежий настрой.

Вопрос в том, получит ли восстановление продолжение. С одной стороны, фундаментально картина не сильно изменилась, с другой — в цене оказалось учтено много негативных новостей, и последние события указывают на рост восприимчивости участников рынка к позитивным сообщениям. В краткосрочной перспективе риски смещены к некоторой консолидации, при этом в целом шансы увидеть новые попытки роста имеются, учитывая, что не все медведи успели выйти из коротких позиций. Преградой на пути развития коррекции остается сопротивление в районе $50.95/10, прорыв выше поддержит улучшение технической картины и может приободрить быков по рублю.

Российская валюта остается в полной зависимости у нефти, и при текущей динамики цен обещает открыться падением: доллар/рубль в данный момент держится районе 65.60, евро/рубль — около 73.74. Валютные стратеги ABN Amro отмечают, что позиции рубля остаются непрочными, но видят признаки стабилизации, пусть и хрупкой, экономики России, и полагают, что формирование основания на рынке нефти позволит рассчитывать на дальнейшее ослабление давления на российскую валюту. В ABN Amro придерживаются прогноза по доллар/рублю на конец квартала на уровне 65 и ожидают снижения к 60 к концу года и к 55 во втором квартале 2016.

Источник: Forexpf.Ru - Новости рынка Forex

---

Технический анализ Forex EURUSD 31.08.2015

2015-08-31 09:46:16 (читать в оригинале)

Евро/доллар: По АО двойная бычья дивергенция

Итоги минувшего торгового дня:

Несмотря на подъём к 1,1712 курс евро/доллар закрылся ниже 1,12. Рост европейских и американских фондовых индексов способствовал стабилизации ситуации на валютном рынке. Сильные данные по ВВП США за II квартал увеличили вероятность повышения процентных ставок в сентябре.

Ожидания рынка на сегодня:

В Азии курс евро/доллар восстановился с минимума 1,1155 до 1,1237. Падение азиатских фондовых индексов негативно сказалось на ценах на нефть и долларе США. Хотя с другой стороны, восходящее движение выглядит как коррекция.

Новостной фон в понедельник скудный, поэтому по прогнозу я рассматриваю коррекцию в виде тройки.

Главные новости текущего дня:

• В 12:00 мск в Еврозоне выйдет индекс потребительских цен за август.
• В 15:30 мск Канада опубликует данные по платежному балансу за II квартал.
• В 16:45 мск США выпустит индекс менеджеров по закупкам Чикаго за август.

Технический анализ

• Внутридневные цели: максимум – 1,1260 (в Азии или Европе – 90 гр), минимум – 1,1168 (сформированный в Азии), закрытие – 1,1235.
• Внутридневная волатильность за последние 10 недель: 130 пунктов (4 знака);

Выше я уже сказал, что от евро ожидаю формирование тройки. Курс евро/доллар с минимума 1,1155 вернулся к линии lb. Там проходит уровень 90 гр. (является сильным уровнем сопротивления). Осциллятор стохастик уже находится сверху, поэтому в первой половине дня от евро ожидаю снижение к 1,1192, затем рост к 1,1260. В понедельник не исключаю роста к 1,1286, так как по индикатору АО сформировалась двойная бычья дивергенция.

Курс евро/доллар снизился до 1,1155. Продавцам удалось вернуть курс к трендовой линии. После коррекции в понедельник по евро ожидается дальнейшее падение до 1,1080.

На недельном периоде сформировался мощный пинбар с длинным хвостом. Сейчас евро/доллар может скорректироваться до 1,1370 (38,2% от падения с 1,1712) и потом должен пойти вниз к 1,0900/20. Из ключевых событий стоит выделить: заседание ЕЦБ с пресс-конференцией М.Драги, а также пятничный отчёт по американскому рынку труда. Драги и NFP будут задавать тон торгам.

---

Технический анализ Forex GBPUSD 31.08.2015

2015-08-31 09:42:23 (читать в оригинале)

Британец пытается пройти сопротивление 1,5442

То, что хотел увидеть по прогнозу в пятницу, сформировалось в Азии. После падения до 1,5334 курс фунт/доллар скорректировался до 1,5435. На днях сформировался додж с длинной тенью. Сегодня покупатели пытаются продавить курс за сопротивление 1,5442. Я же рассматриваю в понедельник формирование плоскости. Падение до 1,5374 с закрытием на уровне 1,5429.

Фунт снизился до 1,5334. Поддержка устояла. Она образовалась от минимумов 1,5466 и 1,5424. В понедельник и вторник возможны коррекционные дни после падения фунта на прошлой неделе. Вероятно, коррекция затянется до пятницы (отчёт NFP). Цель на днях остаётся на уровне 1,5230.

Неделя закрылась снижением, цель сохраняется на уровне 1,5230/50.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

На открытии торгов ожидается падение рубля

2015-08-31 09:39:44 (читать в оригинале)

В пятницу по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» снизился на 60,70 коп. (-0,92%), до 65,4020 руб., курс евро – на 97,00 коп. (-1,31%), до 73,23 руб. Центральный банк России с 29 августа понизил официальный курс доллара США к рублю на 96,94 коп., до 66,4779 руб. Официальный курс евро к рублю был установлен на отметке 75,0469 руб., что ниже предыдущего дня на 129,00 коп.

Это была первая из семи недель, когда рубль закрылся ростом к американскому доллару и евро. У доллара рубль отыграл 6,65%, у евро – 9,17%. Российская валюта остаётся в тесной связи с нефтью. Куда цена на нефть, туда и рубль.

В пятницу Brent подорожал на 5,24%, до 50,05 (максимум 50,98), WTI – 6,51%, до 45,33. Хорошие данные по ВВП США, сокращение добычи, запасов сырья и коротких позиций по нефти поддержали Brent от падения ниже 40 долларов.

Сегодня торги по доллару и нефти открылись снижением. Азиатские фондовые индексы торгуются в красной зоне. «Медвежий» настрой на фондовых площадках перекинулся на товарный рынок. Баррель Brent подешевел на 1,44% к закрытию пятницы и стоит 49,43 долларов.

Согласно последним данным компании Baker Hughes, общее число буровых установок в США за последнюю неделю снизилось на 8 единиц и составило 877. В годовом выражении показатель снизился на 1037 единиц. Число нефтяных буровых установок выросло на 1, до 675 единиц. Число буровых для добычи газа снизилось на 9 единиц по сравнению с прошлой неделей и составило 202 установок. Добывающие компании, возможно, захеджировались, поскольку при низких ценах на нефть число буровых не падает.

После бурного роста нефтяных котировок по ним ожидается коррекция, также она вероятна по валютным курсам. Рост нефтяных котировок на текущей неделе может продолжиться. Чтобы короткие позиции по Brent стали закрывать быстрее, необходимо закрепиться выше уровня 52,46. На этом уровне проходит трендовая линия и сопротивление от минимума 52,55 от 14 марта 2015 года. Если уровень 52,55 будет пройден, курс доллара выше 70 рублей не поднимется.

На открытии торгов ожидается рост валютных курсов. На понедельник от доллара ожидается рост до 66,50 руб., евро – до 74,90 руб. Цели по доллару и евро на конец недели: 63 рубля ровно за доллар и 70 рублей ровно за евро.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Morgan Stanley: перспективы евро, доллара и других основных валют на этой неделе

2015-08-30 19:21:27 (читать в оригинале)

Доллар. Укрепление против валют развивающихся стран. Бычий взгляд.
Мы видим возможность для продолжения укрепления доллара. Но при этом мы делаем различие между низкодоходными валютами (валюты финансирования), где для доллара меньше возможностей для роста, и между сырьевыми валютами и валютами развивающихся экономик, где должна быть сосредоточена основная сила доллара. Даже риски менее агрессивной позиции ФРС вряд ли приведут к тому, что доллар будет дешеветь к последней группе валют. В тоже время перспективы экономического роста в других странах мира остаются ниже, чем в США.

Евро. Хорошее время для фондирования. Бычий взгляд.
Мы видим возможность для евро реализовать рост в течение нескольких следующих недель. Евро использовался в качестве валюты финансирования для многих рисковых сделок. Еще сохраняется риск выхода из рисковых активов. В этом случае единая валюта вновь получит поддержку. Для нашего позитивного взгляда на евро основным риском является предстоящее заседание ЕЦБ, которое может дать рынку «более голубиный» сигнал в свете недавнего снижения валюты.

Канадский доллар. Сильная уверенность в продаже в стане Большой десятки. Медвежий взгляд.
Наш медвежий взгляд на перспективы канадского доллара является одним из наиболее уверенных среди валют стран Большой десятки. Мы считаем, что есть риск дополнительного давления со стороны Банка Канады, который, в свете произошедших в последнее время событий, должен сместить акцент своей риторики в сторону монетарного стимулирования. Последние комментарии Центробанка Канады подразумевают, что он будет фокусироваться на понижении экономического роста и инфляции. Слабость в ценах на нефть также вряд ли предложит поддержку канадской валюте.

Австралийский доллар. Игра от товарных цен и ситуации в Китае. Медвежий взгляд.
Слабость товарных цен и опасения в отношении перспектив экономического роста в Азии, скорее всего, будут оказывать давление на австралийскую валюту в ближайшее время, поэтому мы ожидаем, что она будет оставаться в числе аутсайдеров. Обратной стороной медвежьего взгляда на аусси является Резервный Банк Австралии, который в последнее время был более воинственным, говоря о рисках слишком длительного применения стимулирующей денежно-кредитной политики. Мы будем очень внимательно следить за предстоящим заседанием Центробанка Австралии.

Новозеландский доллар. Ослабление в будущем будет продолжено. Медвежий взгляд.
Макропруденциальные меры, как ожидается, в дальнейшем приведут к снижению повышенного риска финансовой системы и помогут стабилизировать рынок недвижимости в Окленде. Резервный Банк Новой Зеландии оставляет дверь открытой для продолжения снижения ставок. Слабость в сырьевых ценах, проблемы молочного сектора на фоне снижения глобального спроса должны оказывать давление на небольшую, но при этом открытую экономику этой Новой Зеландии. И ситуация вокруг экономического роста и изменение дифференциала ставок двигаются не в пользу новозеландской валюты. Мы ожидаем, что «киви» будет дешеветь.