Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Технический анализ Forex GBPUSD 22.06.2015

2015-06-22 09:54:17 (читать в оригинале)

Фунт растет перед открытием торговой сессии в европе

В пятницу фунт/доллар до расчетной цели не дотянул. От 1,5834 или линии lb курс вернулся к 1,5895. Затем фунт торговался семь часов в узком диапазоне. По прогнозу на сегодня я рассмотрел боковик у линии lb. Учитывая пятничное закрытие, допускаю укрепление фунта до 1,5928.

Часовой график

Фунт стабилизировался на 50%-м уровне от падения с 1,7190 до 1,4565. Индикаторы разворачиваются вниз, хотя по активности покупателей не видно, что фунт собирается вниз. Именно в такие моменты и рискованно засиживаться в длинных позициях. Имеет смысл подключить плавающий стоп, если не знаете где выходить и как поступить в данной ситуации. Пятничная свеча закрылась в диапазоне четверга, поэтому на сегодня у меня нет вариантов по отскоку.

Дневной график

Минувшая неделя закрылась бычьей свечой. Ожидания раннего повышения ставки и проблемы Греции поддерживают покупателей. Лишь 50% уровень сдерживает фунт от роста. Индикатор CCI находится в зоне выше +100 (UP тренд), стохастик смотрит вверх. Если доллар продолжит падать ко всем валютам, то ближайшая цель по фунту – 1,6115.

Недельный график

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Курс доллара возвращается к 55 рублям

2015-06-22 09:50:36 (читать в оригинале)

В пятницу по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» вырос на 53 копейки ровно (+0,99%), до 54 рублей, курс евро – на 55,90 коп. (+0,92%), до 61,29 руб. Центральный банк России с 20 июня повысил официальный курс доллара США к рублю на 47,05 коп., до 53,806 руб. Официальный курс евро к рублю был установлен на отметке 60,913 руб., что выше предыдущего дня на 27,13 коп. Перед выходными доллар и евро вернули себе по 50 копеек. Давление на российский рубль исходило от дешевеющей нефти, ожидания решения властей ЕС по продлению санкций, а также от ареста российских счетов в Европе.

Нефть марки Brent дешевела до 62,50 долларов. Отчёт Baker Hughes помог «быкам» восстановить цену до 63,01. Численность действующих буровых установок в США продолжает снижаться, но темпы сокращения числа работающих буровых установок заметно снизились.

Согласно последним данным Baker Hughes, общее число буровых установок (газовых и нефтяных) в стране за неделю, завершившуюся 19 июня, уменьшилось на 2 единицы, до 857 единиц. Это на 1001 вышку меньше, чем год назад. Количество буровых установок по добыче нефти в США упало на 4 единицы – до 631.

Министры иностранных дел ЕС сегодня должны принять решение о продлении санкций в отношении России до конца января 2016 года. Изменений и ужесточения в санкциях не планируется.

Что касается блокировки российских счетов в Европе, то российские дипломаты и юристы уже подключились к разрешению ситуации. Со стороны России возможны ответные зеркальные меры. Они окажут негативное влияние на рубль.

В пятницу курс доллара преодолел сопротивление на 54 руб. и повышался до 54,57 руб. Сейчас по доллару открыта дорога к 55,50 руб. (максимум от 15 июня). Курс евро пробил сопротивление на уровне 61,30 руб. Хотя евро и находится под давлением из-за греческих проблем, ближайшая цель – 62,50 руб.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Morgan Stanley: краткий прогноз по основным валютам

2015-06-21 18:36:33 (читать в оригинале)

Доллар: повышенная чувствительность к инфляции
Нейтральный прогноз.
Мы сохраняем среднесрочный бычий прогноз по доллару, однако считаем, что в краткосрочной перспективе ему придется туго. Федеральный комитет по открытым рынкам на минувшей неделе изменил характер рыночных ожиданий, поскольку менее решительный чем предполагалось тон комментариев Центробанка сократил дифференциал по ставкам на ближнем конце кривой и, тем самым, лишил доллар поддержки. Однако теперь, когда занятость вновь растет уверенными темпами, в центре внимания будут показатели инфляции, которые пока остаются удручающе-низкими. Если ценовое давление неожиданно усилится, Федрезерв может пересмотреть свои планы относительно сдержанного и постепенного повышения ставки.

Евро: и снова Греция
Медвежий прогноз
Мы сохраняем среднесрочный медвежий прогноз по евро, но не исключаем возможность роста единой валюты в краткосрочной перспективе. Если на европейских фондовых рынках начнутся распродажи из-за ситуации в Греции, европейским инвесторам придется закрывать валютные позиции, открытые в целях хеджирования. При этом Греция остается главным фактором риска, а эскалация напряженности может привести к увеличению премии за риск по евро, что, в конечном итоге, усилит давление на валюту.

Иена: Лидер роста среди валют Б10
Бычий прогноз
Мы полагаем, что в ближайшие несколько недель иена будет лидером роста по ряду причин. Во-первых, не стоит недооценивать комментарии Куроды о том, что падение иены было необоснованно глубоким. Во-вторых, рыночная волатильность по-прежнему растет, в связи с этим интерес к рисковым активам, вероятно, будет угасать, способствуя укреплению иены.

Фунт: все хорошо в ближайшей перспективе
Нейтральный прогноз.
Пара фунт/доллар движется в основном под влиянием прогнозов по ставке. Оптимистичные данные по росту заработных плат, опубликованные на минувшей неделе, могут повысить ожидания повышения ставки в Великобритании и поддержать фунт. Мы предпочитаем покупать британскую валюту в кроссах. В ближайшие месяцы Банк Англии вряд ли будет предпринимать активные шаги, поэтому рынок, скорее всего, примется обсуждать, кто же первым проголосует за повышение ставки. В этом контексте августовский отчет по инфляции удостоится особого внимания. Мы по-прежнему следим за поступающими данными.

Австралийский доллар: под давлением внутренних и внешних сил
Медвежий прогноз
Мы сохраняем медвежий прогноз по австралийскому доллару, поскольку интерес к рисковым активам будет угасать на фоне роста волатильности и сокращения ликвидности. Более того, РБА явно настроен на дальнейшее снижение ставок, при этом глава Центробанка ясно дал понять, что австралийский доллар должен стоить дешевле. Мы рассчитываем на дальнейшее снижение австралийского доллара, учитывая сочетание внутренних и внешних факторов, указывающих на его девальвацию.

---

Фундаментальный анализ Forex — 19.06.2015

2015-06-19 10:49:23 (читать в оригинале)

Впечатления, произведенные на рынок информацией от ФРС, появившейся в среду после заседания штатовского ЦБ, на котором решалась судьба денежной политики, продолжали влиять на рыночные события и на торгах четверга. Доллар остался под давлением продаж со стороны всех своих главных оппонентов и зафиксировал потери по итогам дня. Однако не только «голубиный» тон заявлений руководства Федрезерва подталкивал инвесторов к уходу из «бакса». Часть данных по экономике Штатов, опубликованных во вчерашних новостях, тоже оказалась причиной для снижения интереса к американской валюте.

Показатель инфляции, являющийся одним из главных индикаторов при решении перспектив денежной политики, показал рост в мае слабее прогнозов — индекс потребительских цен (CPI) вырос на 0.4% м/м при ожиданиях увидеть +0.5% м/м. Базовый индекс цен потребителей, не учитывающий цены на еду и топливо, тоже подрос хуже прогнозов – на 0.1% м/м вместо предполагавшихся +0.2% м/м.

Этот результат можно считать позитивным, указывающим на начало усиления инфляционного давления, но рынок, по-видимому, расценил данную динамику не достаточно сильной. Некоторую поддержку «зеленый» обрел после выхода данных касающихся занятости — число первичных требований на пособие по безработице сократилось на 12 тыс. — до 267 тыс., а не на 3 тыс., как полагали прогнозы.

Другим ободряющим для «бакса» сообщением стал отчет ФРС Филадельфии, показавший солидный рост деловой активности в производственном секторе региона — индекс поднялся в июне к уровню 15.2 после падения в мае до 6.7, что стало превышением прогноза почти в два раза, т.к. ожидания сводились к росту лишь до отметки 8.0. Сегодня важных новостей в Штатах оглашать не будут, а учитывая, что и в других регионах нет «убойной» информации, можно предположить о малоактивной торговле на сегодняшней сессии. Вероятна диапазонная консолидация с уклоном в пользу доллара, т.к. технические факторы сейчас на стороне американской валюты.

EUR

Европейская валюта подросла против доллара на вчерашних торгах. Очевидно, неопределенность относительно решения греческих проблем, порядком всем надоевшая, расположила инвесторов к временному игнорированию сообщений касающихся этих вопросов и до появления какой-либо информации с встречи министров финансов стран ЕС, рынок решил опираться на статистику по экономике США, что обусловило покупки евро.

Данных по экономике Еврозоны было мало, но и они могли быть поддерживающим моментом для единой валюты. Евростат сообщил вчера, что зарплаты в 1-м квартале 2015 года были на 2.2% выше, чем в тот же период 2014 года на территории большей части Еврозоны, включая Германию, Францию, Испанию и Италию. Это указывает на положительные перспективы инфляции, т.к. создает хорошую основу для роста потребительских расходов.

Сегодня статновостей из ЕС вновь будет не много, опубликуют данные по ценам производителей Германии за май. Индекс производственных цен (PPI) в крупнейшей экономике Европы ждут с небольшим ростом: 0.2% м/м, -1.1% г/г после 0.1% м/м, -1.5% г/г в апреле, что является неплохим результатом, но маловлиятельным на валютный рынок, если факт сойдется с ожиданиями. Очевидно, пристальное внимание теперь будет устремлено на встречу министров финансов, которая сегодня завершается в Люксембурге. Отсутствие конкретики по решению греческих вопросов обозначит и вероятность отсутствия решений на саммите лидеров стран ЕС, запланированном на конец текущего месяца (25 июня), а это чревато продажами единой валюты.

GBP

Британский фунт остается лидером на валютном рынке. На торгах четверга «кабель» вновь вырос против доллара и других главных оппонентов. Данные по экономике «островов» не представили повода для расстройств, показали результат в пределах прогнозов и стали некоторой дополнительной поддержкой стерлингу, несмотря на замедление роста. Розничные продажи в Великобритании в мае выросли на 0.2% м/м и 4.6% г/г после 1.2% м/м, 4.6% г/г, что соответствовало ожиданиям.

Сегодня британская новостная лента огласит данные о ситуации в госфинансах – предполагается, что чистые заимствования госсектора в мае выросли до 10.3 млрд. против 6.8 млрд. фунтов ранее, а потребность в наличности в том же месяце увеличилась до 3.0 млрд. фунтов после -4.4 млрд. в апреле. Подобная динамика свидетельствует о слабости бюджетных поступлений и росте государственных расходах. Однако, как правило, эти данные влияния на фунт не оказывают. Очевидно, в преддверии выходных и в силу наличия сильных уровней сопротивления британская валюта приостановит свой рост против доллара и будет на текущей сессии торговаться в боковом диапазоне со склонностью к понижению в рамках коррекции.

JPY

Японская валюта тоже продолжила рост против доллара и по итогам сессии четверга зафиксировала профит. Поддержку йене оказывали все те же настроения против «бакса», сформировавшиеся после появления информации от ФРС и, не удовлетворившие рынок данные по инфляции в США.

Правда, к концу торгов интерес к «зленому» подрос и ему удалось сократить часть потерь. Очевидно, поддержку «баксу» оказала позитивная часть данных по экономике Штатов, а также ожидания важного события для йены – итогов заседания Банка Японии, на котором решались перспективы денежной политики, и которое должно было завершиться сегодня. Новостной фон Японии уже представил результаты этого форума – японский регулятор оставил денежно-кредитную политику без изменений и сообщил о том, что собирается уменьшить число ежемесячных заседаний правления. Банк Японии оставил без изменений общую оценку экономической ситуации, заявив, что экономика продолжила восстанавливаться умеренными темпами.

Заметного влияния на рынок эти сообщения не оказали, йена немного снизилась против доллара и находится недалеко от цен открытия сегодняшней сессии. Что касается перспектив, то повышенной активности нет оснований ждать и на этой паре, но некоторое преимущество доллару, рынок, скорее всего, будет отдавать на фоне технических факторов, представленных наличием сильных поддержек, и в силу полярности денежных политик ФРС и Банка Японии.

---

Технический анализ Forex EURUSD 19.06.2015

2015-06-19 09:47:49 (читать в оригинале)

Евро/доллар корректируется после роста

Итоги минувшего торгового дня:

В четверг евро/доллар закрылся пинбаром. Высокая волатильность на рынке наблюдалась к закрытию азиатской сессии и после закрытия торгов в Европе. В первой половине дня медвежий настрой к доллару сохранился после заседания FOMC. В среду Федеральная резервная система пересмотрела в сторону понижения прогноз по ВВП на 2015 год и дала понять, что повышение процентных ставок будет плавным.

На американской сессии курс евро/доллар повышался до 1,1434, а потом резко упал до отметки 1,1339. В настоящее время евро торгуется по 1,1371. Резкие колебания на рынке вызвала статья в газете Die Zeit. В ней говорилось, что программа помощи Греции может быть продлена до конца года без участия МВФ. По данным газеты, Греция должна получить из фонда банковской рекапитализации ЕЦБ около 10 млрд евро, что она смогла выполнить свои обязательства перед МВФ. Тут же дипломаты ЕС опровергли это сообщение. Евро упал.

Падение доллара замедлилось после выхода данных в США. Данные по инфляции вышли хуже ожиданий, зато обращения за пособием по безработице сократились. Индекс потребительских цен в США вырос с 0,1% до 0,4% за месяц. Количество заявлений на пособие по безработице в США упало с 279 до 267 тыс.

Позднее вышел отчёт ФРС-Филадельфия, в июне индекс деловой активности заметно улучшился, достигнув уровня 15,2 по сравнению с 6,7 месяцем ранее (прогноз был 8,0 пунктов).

Главные новости текущего дня:

• В 9:00 мск Германия опубликует данные по производственным ценам;
• В 11:30 мск Великобритания выпустит чистые заимствования государственного сектора за май;
• В 12:00 мск состоится встреча совета министров финансов стран Евросоюза;
• В 15:30 мск Канада опубликует розничные продажи за апрель, индекс потребительских цен за май;

Технический анализ

• Внутридневные цели: максимум – n/a, минимум – 1,1300, закрытие – 1,1327.
• Внутридневная волатильность за последние 10 недель: 142 пункта;

По основному сценарию на сегодня рассматриваю коррекционное движение до 1,1300/1,1290. На часовом графике можно рассмотреть ценовую модель «голова-плечи». Так что если уровень 1,1339 будет пройден, возрастут риски для падения до 1,1245 или линии D3.

Второй сценарий на отскок от lb. Учитывая, как укрепляется фунт, около 1,1340/50 могут стоять лимитные ордера на покупку евро. Не забываем про пинбар на днях. По его минимуму выставляются ордера на продажу.

Вывод:

Фактор Греции продолжит оказывать влияние на рынок. Страны еврозоны собираются в понедельник на экстренный саммит. На нём будут решать, как спасти Грецию от дефолта. Заседание Еврогруппы завершилось безрезультатно. Из-за дневного пинбара больше склоняюсь к снижению евро до 1,13, а при быстром снижении, до 1,1245.

Часовой график

Ситуация на днях неоднозначная. После заседания FOMC и выступления Йеллен курс евро/доллар пробил дневную трендовую линию. Закрытие было выше линии, хотя свеча сформировалась разворотная – указывает на падение евро. Есть паттерн похожий на треугольник. Но я бы не стал заострять на нём внимание, так как его волны не соответствуют правильной трехволновой структуре. Евро остаётся торговаться под сильной зоной сопротивления 1,1466-1,1533. Если покупатели смогут пройти эту зону, значит можно фиксировать разворот евро. Если нет, и будет пройден уровень 1,1282, тогда возвращаемся к 1,1050/70.

Дневной график

Евро держит курс к зоне сопротивления 1,1466-1,1533. Сможет добраться евро до этой зоны или нет, узнаем сегодня. Чаша весов на часовом периоде склоняется на сторону продавцов.

Недельный график

Владислав Антонов
www.alpari.ru