EUR/USD: европейские участники могут сработать против Азии

Итоги минувшего торгового дня:
В понедельник курс евро/доллар закрылся снижением. После снижения курса до 1,0579 пара перешла в коррекционную фазу. На американской сессии активность участников рынка и объём торгов были низкими из-за празднования в США Дня Мартина Лютера Кинга. Цена провела на уровне 1,0600 девять часов.

Ожидания на сегодня:

На этой неделе фокус внимания трейдеров направлен на выступление премьер-министра Великобритании Терезы Мэй (вторник), выступление главы ФРС Джанет Йеллен (среда), заседание ЕЦБ (четверг), а также инаугурацию президента США Дональда Трампа (пятница) и его комментарии.

В Азии доллар США подешевел к евро до 1,0643. Фундаментальных причин для коррекции не было. Евро корректируется после вчерашнего ослабления.

Новости текущего дня (время GMT+3):

• 12:30 Великобритания – индекс потребительских цен за декабрь, индекс цен производителей (закупочных) за декабрь, индекс розничных цен за декабрь, Базовый индекс потребительских цен за декабрь, индекс цен на жилье за ноябрь, индекс цен производителей (отпускных) за декабрь
• 13:00 Германия – Индекс экономических настроений ZEW за январь. Еврозона – Индекс экономических настроений ZEW за январь
• 14:45 Великобритания – Выступление премьер-министра Т.Мэй
• 16:30 США – Индекс деловой активности в производстве от ФРБ-Нью-Йорк за январь
• 16:45 США – Выступление члена FOMC Дадли
• 18:00 СА – выступление члена FOMC Лайель Брайнард
• 17:30 США – Индекс опережающих индикаторов от СВ за ноябрь

Внутридневной прогноз: минимум – 1,0595 (текущий в Азии), максимум – 1,0653, закрытие – 1,0623.

До расчетной цели цена или 90- градуса цена не дошла 14 пунктов. Ослабление евро остановилось на уровне 1,0579. Пара перешла в боковой тренд из-за выходного в США и снижения ликвидности на рынке.

Евробыкам на тонком рынке удалось восстановить курс до 1,0643. Поскольку 45-й градус пройден, то высока вероятность роста до 67-го градуса – 1,0656. Чуть ниже его проходит сопротивление, которое образовалось от вершин 1,0685 и 1,0672.

Цена закрепилась выше линии lb. Чаша весов склонилась в сторону покупателей. Но всегда Европа идёт в одном направлении с Азией. Я рассмотрел сегодня разные сценарии для вторника, но практически все смотрят вниз в район 1,0600. Вот только непонятно с внутридневным паттерном. Это может сформироваться быть Л модель (шип) или M модель.

Неопределенности также добавляет выступление премьер-министра Великобритании Т.Мэй (14:45). Т.е. волатильность по парам с фунтом будет высокая, а кросс евро/фунт будет определять направление пары евро/доллар. Ждём выступление Т.Мэй и возвращение на рынок американский участников.

В понедельник по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» вырос на 21,00 коп. (+0,35%), до 59,87 руб., курс евро снизился на 1,00 коп. (-0,02%), до 63,47 руб. Торговый объём в паре доллар/рубль составил $1,9 млрд, евро/рубль – 220,7 млн евро. Центральный банк России с 17 января повысил официальный курс доллара США на 23,67 коп., до 59,6067 руб. Официальный курс евро был установлен на отметке 63,2308 руб., что выше предыдущего дня на 10,86 коп.

Торги на внутреннем валютном рынке открылись снижением по доллару и евро. Курс доллара снизился до 59,48 руб., евро – до 62,99 руб. Изменения валютного курса рубля были незначительные. Активность участников рынка и объём торгов были низкими из-за празднования в США Дня Мартина Лютера Кинга.

На тонком рынке покупатели доллара три раза пытались прорваться к уровню 60 руб. Все попытки провалились. Без объёмов их силы заканчивались около уровня 59,95 руб. По итогам дня курс доллара закрылся на отметке 59,87 руб., курс евро – на 63,47 руб.

В понедельник ЦБ РФ провёл валютный аукцион РЕПО сроком на 28 дней. Спрос российских банков составил $2,447 млрд при лимите в $2 млрд. Банки брали новые кредиты, чтобы погасить старые.

Нефть сорта Brent торгуется выше $55. Выходной в США повлиял на активность торгов, но в целом рубль остаётся стабильным к иностранным валютам. На этой неделе фокус трейдеров направлен на выступление премьер-министра Великобритании Терезы Мэй (событие интересно для торгующих парой фунт/рубль), выступление главы ФРС Джанет Йеллен (среда), заседание ЕЦБ (четверг), а также инаугурацию президента США Дональда Трампа (пятница) и его комментарии.

Чаша весов на часовом периоде склонилась в сторону доллара. Не хотелось бы делать преждевременные выводы о начале восходящей коррекции, так как в пятницу трейдеры закрывали позиции перед длительными выходными в США, а в понедельник рубль подешевел при закрытых американских биржах. Сегодняшний день станет показательным: либо будет протестирован уровень 60,20 руб. и идём выше, либо продавцы возьмут уровень 59 руб.

Из-за праздника в США выход статистики по запасам сырой нефти сместился на один день позже. Отчёт Американского института нефти выйдет в среду, Минэнерго США – в четверг.

Технический анализ: доллару не хватает скорости, чтобы быстро отыграть понесенные потери за 11-12 января. Если восходящая динамика сохранится в обозначенном канале, то тогда от 60,20 руб. стоит ожидать новой фазы укрепления рубля.

Прогноз на вторник не дается, так как в понедельник торговая сессия по доллару закрылась ниже 59,90 руб., но выше зоны сопротивления 59,80-59,85 руб. Поддержка проходит через 59,70 руб. Рост был без объема, поэтому ждем развязки. В налоговый период будет непросто взять уровень 60,70 руб.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

Показатели предполагаемых колебаний курса британской валюты достигли трехмесячных максимумов, что не удивительно: на этой неделе премьер-министр Великобритании Терезы Мэй раскроет свои планы относительно Брекзита, а позднее в этом месяце Высокий суд объявит решение о том, нужно ли выносить решение об инициации процедуры выхода на голосование в парламент. Сегодня с утра фунт/доллар упал ниже отметки 1.20 впервые со времен октябрьского флэш-крэша, поскольку в издании Sunday Times появилась информация от анонимных источников, что г-жа Мэй готова уйти с единого европейского рынка и отказаться от беспошлинной торговли, лишь бы сдержать приток иммигрантов.

Хедж-фонды начали наращивать число коротких позиций по фунту еще в конце прошлого года, однако, по словам аналитиков Bank of Tokyo-Mitsubishi, решение суда может заставить их изменить свое мнение. С другой стороны, последствия жесткого Брекзита еще не заложены в цены в полном объеме, о чем, по мнению Шона Кэллоу, экономиста Westpac Banking, свидетельствует сегодняшний утренний обвал фунта.

«Вряд ли фунту удастся избежать тестирования и, возможно, прорыва минимумов флэш-крэша уже в ближайшие недели». Сегодня утром валюта спускалась к отметке 1.1986 - это минимальный уровень с 7 октября, когда фунт на короткий миг упал к 1.1841. Сейчас фунт/доллар торгуется на уровне 1.2030 с понижением на 1.3% относительно пятничного закрытия.

«Чиновники правительства отмечают, что выступление Мэй может спровоцировать дальнейшую коррекцию на рынке», - пишет Sunday Times, ссылаясь на некие достоверные источники. Пресс-служба премьер-министра от комментариев на эту тему отказалась. Валюта немного восстановилась после того, как в Bloomberg появилось сообщение о намерении Минфина Великобритании подсластить пилюлю для инвесторов после выступления Мэй во вторник. Кроме того, избранный президент США Дональд Трамп также пообещал Британии «честную сделку».

Инвесторы ищут способы обезопасить свои активы, поэтому подразумеваемая волатильность фунта выросла до 13.3% - это самое высокое значение с 12 октября прошлого года. До крайнего срока, установленного Терезой Мэй для начала переговоров по выходу Великобритании из ЕС осталось меньше трех месяцев, а информации о том, какой стратегии будет придерживаться британское правительство, по прежнему нет. Инвесторы воспринимают любые заявления Мэй на эту тему как повод для продажи фунта, даже несмотря на то, что ничего нового она не говорит.

По данным Комиссии по срочной биржевой торговле в США, по состоянию на 10 января, фонды, использующие для торговли заемные средства, нарастили число коротких позиций по фунту до 61 тыс. контрактов, это почти в два раза больше, чем в последнюю неделю декабря.

Между тем, выступление Мэй - не единственное важное событие на временной шкале Брекзита. По словам Наохиро Номото, управляющего департамента валютной торговли в Bank of Tokyo-Mitsubishi, если Высокий суд примет решение о том, что парламент должен одобрить процедуру Брекзита, фунт может резко вырасти из-за счет массового закрытия коротких позиций.

Британская валюта вообще склонна к гипертрофированным движениям на азиатской сессии, одним из наиболее масштабных было падение более чем на 6% в течение нескольких минут в октябре прошлого года. В ходе расследования, проведенного Банком международных расчетов, не было найдено ни одной веской причины для подобного обвала. В отчете говорится о том, что не последнюю роль сыграло время суток, характеризующееся низкой ликвидностью, алгосчета и действия непрофессиональных трейдеров, усугубивших падение.

К настоящему времени ведущие биржевые индексы отступают в среднем на 0,4%, список утренних аутсайдеров возглавляют акции «Россетей» и «Магнита». В положительной зоне торгуются бумаги «ФосАгро» и «Распадской». Внешний фон к сегодняшним торгам сложился умеренным. Американские рынки завершили пятничные торги ограниченным снижением, фьючерс на индекс S&P на премаркете отступает. В США сегодня выходной день.

Цены на нефть незначительно снижаются. Баррель североморской нефти Brent стоит сейчас $55,38 (-0,1%). Число буровых установок в США, по расчетам Baker Hughes, сократилось на 7 штук на прошлой неделе, но предыдущий их рост выглядел избыточным, поэтому на статистику рынок не обратил особенного внимания.

Евро/доллар утром в понедельник проседает. Основные торги в паре идут вокруг 1,0610. Сегодняшний торговый день обещает быть достаточно спокойным: днем инвесторы отыграют статистику по еврозоне, вечером займутся процессами консолидации в диапазоне 1,0590-1,0625.

Российский рубль начал новую неделю января ограниченным укреплением в парах с иностранными валютами. За доллар США сейчас дают 59,62 руб. (-0,05%). Сегодняшнюю сессию пара доллар/рубль проторгуется в рамках отметок 59,50-60,10.

Индекс ММВБ останется в понедельник в диапазоне 2170-2210 пунктов. Нижняя граница среднесрочного коридора сдвигается, что выглядит вполне логично.

Газета Financial Times анонсировала выход ПАО «Детский мир» на IPO. Дополнительная эмиссия не запланирована, размещение состоится в рамках существующих акций. Часть своих пакетов реализуют АФК «Система», но оставит за собой контроль, Российско-китайский инвестиционный фонд и менеджмент АФК «Системы». Доля вторичных акций, которые пойдут на IPO, составит порядка 30%, цена размещения не озвучена. Однако в начале 2016 года «Детский мир» при продаже 9,75% акций Российско-китайскому инвестиционному фонду оценили в 42,2 млрд рублей.

Ограничения на отчуждение акций (lock up) будут действовать в течение 365 дней для менеджмента компании и 180 дней для остальных продающих акционеров и компании.

Акции допущены к торгам на Московской бирже и включены в Третий уровень Списка ценных бумаг. Однако акции могут быть переведены в Первый уровень по итогам предложения и при условии выполнения требования к минимальному количеству акций в свободном обращении (free-float) в размере 10%, соответствующее заявление компания уже подала на биржу.

Британская газета пишет о том, что в размещении могут поучаствовать иностранные банки, такие как Goldman Sachs, Credit Suisse и Morgan Stanley, которые вероятно станут координаторами и букраннерами сделки. Также букраннерами IPO будут UBS и Sberbank CIB.

Размещение акций на Московской бирже должно состояться до конца февраля.

В течение дня заседание совета директоров проведут «Газпром», «КАМАЗ» и «ТМК». Внеочередное общее собрание акционеров состоится в «ФосАгро». Американские фондовые площадки сегодня не работают, в США празднуют День Мартина Лютера Кинга. Во второй половине дня с речью выступит глава Банка Англии Марк Карни.

Александр Разуваев
www.alpari.ru

EUR/USD: идём к 90-му градусу

Итоги минувшего торгового дня:
В пятницу торги по евро против доллара США закрылись ростом. На фоне восстановления кросс курса евро/фунт покупателям удалось поднять курс до отметки 1,0673. После публикации американской статистики курс рухнул на 1,0596, перекрыв дневной рост. К закрытию торгов цена отскочила от сессионного минимума, но на торгах в Азии все равно вернулась к нему.

Ожидания на сегодня:

Торги в понедельник открылись ростом по американскому доллару. В парах евро/доллар и фунт/доллар зафиксированы гэпы. Британец подешевел по всему валютному рынку в ответ на статью Sunday Times опубликованную в выходные дни. Ссылаясь на конфиденциальные источники, в ней говорится, что во вторник 17 января премьер-министр Великобритании Тереза Мэй объявит о планах жесткого варианта Brexit. Она готова отказаться от единого рынка ЕС, чтобы сохранить контроль над границами страны.

Евро не так сильно упал из-за роста кросс пары. Но что-то мне подсказывает, что курс евро двинется к нижней линии канала «А». Цель на понедельник – 1,0567.

Новости текущего дня (время GMT+3):

• 13:00 Еврозона – Сальдо торгового баланса ноябрь
• 21:30 Великобритания – Выступление главы Банка Англии Карни
• США - День Мартина Лютера Кинга

Внутридневной прогноз: минимум – 1,0565, максимум – 1,0636 (текущий в Азии), закрытие – 1,0581.

В пятницу волатильность на валютном рынка была высокая, так как кросс евро/фунт создавал шум для основной пары.

Сегодня, 16 января, в США выходной день. Американцы отмечают национальный праздник «День Мартина Лютера Кинга». В связи с этим ликвидность будет невысокая.

Курс евро снизился с максимума 1,0673 до 1,0596. Падение уложилось в 67 градусов. От него откат составил 45-ть градусов. Учитывая утреннее открытие и первый день торговой недели, от пары евро/доллар ожидаю снижение до 90 гр. – 1,0570.

Следите за кроссом евро/фунт. Если из Британии поступят новости опровергающие статью Sunday Times, то евро/фунт развернётся вниз. Снижение кросса – давление на евро. Считаю, что курс евро двинется к нижней линии канала «А». Цель на понедельник – 1,0567/70.