Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Технический анализ Forex EURUSD 17.03.2016

2016-03-17 10:35:53 (читать в оригинале)

ФРС ударил по доллару

Итоги минувшего торгового дня:
В среду доллар США ослабился по всему рынку. Федрезерв принял решение оставить основную ставку без изменения в диапазоне 0,25-0,50%. Было заявлено, что в текущем году ожидается два повышения ставки, а не четыре, как сообщалось ранее. Именно это и вызвало резкое ослабление доллара.

Президент ФРБ в Канзасе Эстер Джордж голосовал за повышение ставки на 0,25%, остальные девять – за сохранение на текущем уровне. Был понижен прогноз по экономике и инфляции. После выступления Джанет Йеллен эксперты заговорили, что ФРС готовит почву к понижению ставок.

Статистика в США вышла смешанная. Индекс промышленного производства в США за февраль составил -0,5% (прогноз был -0,1%, предыдущее значение 0,8%).

Индекс потребительских цен в США за февраль составил -0,2% (прогноз был -0,2%, предыдущее значение 0,0%). Индекс потребительских цен без учета цен на продукты питания и энергоносители в США за февраль составил 0,3% (прогноз был 0,2%, предыдущее значение 0,3%).

Количество строительств новых домов в США за февраль составило 1,178 млн (прогноз был 1,153 млн, предыдущее значение 1,120 млн). Количество разрешений на строительство в США за февраль составило 1,167 млн (прогноз был 1,205 млн, предыдущее значение 1,202 млн).

Ожидания рынка на сегодня:

В четверг ключевым событием для валютного рынка станет заседание Банка Англии. ЦБ сохранит ставку и объём покупок активов на прежних значениях. Сюрпризов ожидать не стоит. Ожидается продолжение роста пары евро/доллар до 1,1280.

Новости текущего дня:

• В 13:00 мск в еврозоне выйдет индекс потребительских цен за февраль и данные по торговому балансу за январь.
• В 15:00 мск Банк Англии огласит решение по основной процентной ставке и по объёму покупок активов. В это же время выйдут протоколы заседания ЦБ Англии.
• В 15:30 мск США выйдут: платежный баланс за 4 квартал, число первичных обращений за пособием по безработице, производственный индекс ФРБ Филадельфия за март.

Технический анализ:

Внутридневные цели: максимум – 1,1280, минимум – 1,1205 (текущий в Азии), закрытие – 1,1255.

Внутридневная волатильность за последние 10 недель: 103 пункта (4 знака).

После заседания ФОМС курс евро/доллар поднялся выше линии U3 (верхняя граница МА канала). Эта линия будет сдерживать евро от укрепления. Чтобы двигаться выше, необходимо удержаться на текущем уровне в течение шести часов. МА линии направленны вверх, поэтому через шесть часов дорога откроется к 1,1280.

---

По рублю ожидается дальнейшее укрепление

2016-03-17 10:33:05 (читать в оригинале)

В среду по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» снизился на 191,70 коп. (-2,70%), до 69,12 руб., курс евро – на 119,90 коп. (-1,52%), до 77,71 руб. Центральный банк России с 17 марта повысил официальный курс доллара США на 48,48 коп., до 71,0256 руб. Официальный курс евро был установлен на отметке 78,7532 руб., что выше предыдущего дня на 42,47 коп.

В среду рубль отыграл потери у доллара и евро за вторник. Цена на нефть марки Brent опять превысила отметку в $40. Курс доллара упал к уровню 69 руб. Единая валюта нащупала поддержку в области 77,50 руб., поскольку после заседания ФОМС она укреплялась против доллара на рынке Форекс.

Наконец стали известны дата и место проведения встречи ОПЕК. Производители нефти встретятся 17 апреля в Дохе. Своё участие подтвердило около 15 стран. Цена на нефть отреагировала ростом на эту новость. Позднее рост котировок поддержал отчёт по запасам нефти от Минэнерго США.

Запасы черного золота в стране за неделю, завершившуюся 11 марта, увеличились на 1,3 миллиона баррелей, до 523,2 млн (прогноз был +3,414 млн баррелей), добыча нефти в США — на 10 тыс. баррелей в сутки, до 9,068 млн баррелей в сутки. Также снизились запасы бензина и дистиллятов.

После заседания ФОМС баррель Brent подорожал до $40,39 на фоне ослабления американского доллара по всему рынку. Федрезерв принял решение оставить основную ставку без изменения в диапазоне 0,25-0,50%. Было заявлено, что в текущем году ожидается два повышения ставки, а не четыре, как сообщалось ранее. Именно это и вызвало резкое падение курса доллара. ЦБ понизил прогноз по экономике и инфляции на текущий год.

В Азии стоимость Brent повышалась до отметки $40,96. Налоговый период оказывает покупателям российской валюты серьёзную поддержку. Чтобы им перейти в наступление, нефтяным котировкам необходимо подняться выше $41,50.

Отчёты по запасам нефти все вышли. Дата и место проведения встречи ОПЕК согласованы. Запасы в США растут слабо, бензин и дистилляты снижаются. Выполнены все условия для подорожания нефти. Следовательно, по рублю сохраняется цель 65,50 руб.

В пятницу состоится заседание ЦБ РФ. Регулятор может пойти на снижение ставки на 0,5%. В текущей ситуации, решение ЦБ не окажет негативного влияния на рубль. В четверг по доллару США ожидается тест уровня 68 руб., по европейской валюте – 76 руб.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Рынок находится в ожидании результатов ФРС США

2016-03-16 16:16:25 (читать в оригинале)

Индекс доллара незначительно подрос на европейской сессии в ожидании результатов ФРС США. Пара евро/доллар торгуется по 1,1093. Курс фунт/доллар после падения до 1,4083 стабилизировался на отметке 1,4110. Британский фунт остаётся под давлением из-за опубликованного опроса по выходу Великобритании из ЕС. После заседания ФРС внимание участников рынка переключится с опроса на заседание Банка Англии, которое состоятся в четверг.

Данные по британскому рынку труда вышли неплохие. Они позволили фунту укрепиться против доллара США до 1,4134. Изменение числа безработных в Великобритании за февраль составило -18,1 тыс. (прогноз был -9,1 тыс., предыдущее значение пересмотрено с -14,8 тыс. до -28,4 тыс.).

Индекс среднего заработка в Великобритании за последние три месяца, включая январь, составил 2,1% г/г (прогноз был 2,0% г/г, предыдущее значение 1,9% г/г).

Статистика статистикой, но для трейдеров сегодня важнее всего, какое решение примет ФРС США по процентной ставке и что скажет на пресс-конференции Джанет Йеллен о будущем повышении ставки. Ожидается, что ФРС сохранит процентные ставки без изменения. От прогнозов по реакции рынка на речь Йеллен воздержимся.

---

Forex: Доллар насторожился, в ожидании сюрприза от ФРС

2016-03-16 13:59:06 (читать в оригинале)

Доллар США немного подрастает, но в целом остается в диапазоне, поскольку инвесторы ждут новых указаний на будущие действия Федрезерва. При этом падение цен на молочные продукты обрушило новозеландскую валюту. К 13.17 мск индекс доллара, который отслеживает динамику американской валюты против корзины из шести основных конкурентов, колеблется около отметки 96.81, отступив от установленного в пятницу одномесячного минимума 95.93. Евро также не демонстрирует заметных изменений, торгуясь чуть выше отметки $1.1090.

Наблюдатели не ожидают, что ФРС США поднимет процентную ставку по итогам двухдневного заседания, которое завершится сегодня. Однако они рассчитывают услышать разъяснения комментарии относительно состояния экономики и планов подъема ставки в текущем году. Некоторые аналитики считают, что глава ФРС США Джаннет Йеллен не даст четких намеков о дальнейших планах регулятора, чтобы сохранить возможность для повышения ставки на июньском заседании, а возможно, что и на апрельском. ФРС обнародует итоги совещания в 21.00 мск, пресс-конференция председателя американского ЦБ Джанет Йеллен начнется в 21.30 мск. Сначала возможна реакция курса доллара на обновленные прогнозы для экономики США и прогнозы уровня ставки, но основная реакция рынков придется на выступление Джаннет Йеллен.

Котировки фьючерсов на ставку показывают, что трейдеры оценивают вероятность ее повышения регулятором в марте всего в 4% и в среднем рассчитывают на два повышения в 2016 году, хотя еще в феврале рынок оценивал возможность хотя бы одного увеличения до конца года в 11%. Судя по котировкам, инвесторы видят 25%-ный шанс повышения ставки на заседании в апреле и 54%-ную вероятность подъема ставки в июне. Валютный эксперт Deutsche Bank Алан Раскин считает, что в заявлениях Йеллен будут содержаться сигналы о возможности подъема ставки Федрезервом на июньском и, возможно, даже на апрельском заседании, и доллар позитивно отреагирует на эти сигналы. "Рынок расценит такие заявления, как бычий сигнал, который слабо заложен в курс доллара в данный момент", - отмечает Раскин.

Японская иена снизилась в ходе торгов в среду в реакции на неожиданные слова главы Банка Японии о дальнейшем снижении ставок. Харухико Курода в среду заявил, что теоретически возможно понижение краткосрочной процентной ставки примерно до -0,5%. "Теоретически, я думаю, что существует довольно большое пространство” для того, чтобы центральный банк еще больше понизил ставку по депозитам с текущего уровня -0,1%, отметил Курода во время парламентской сессии. Он имел в виду ставку, которую центральный банк недавно применил к некоторым депозитам коммерческих банков в рамках усилий, направленных на завершение дефляции и стимулирование инфляции.

Такие заявления показывают, что глава японского ЦБ готов активизировать борьбу с угрозой дефляции. 29 января Банк Японии принял решение о переходе к отрицательной процентной ставке по депозитам финкомпаний в ЦБ. Решение вступило в силу 16 февраля. По итогам заседания 14-15 марта японский ЦБ не стал менять параметры своей денежно-кредитной политики, при этом несколько ухудшил оценку экономической конъюнктуры в стране. Центробанк считает, что производство и экспорт являются вялыми, а также несколько ухудшил ожидания по инфляции. В то же время Банк Японии считает, что экономика "продолжает двигаться в тренде умеренного оживления". Курода не исключает возможности увеличения стимулов. "Наш подход не изменился: мы продолжаем внимательно отслеживать состояние мировой экономики в целом и японской экономики, а также ситуацию на финансовых рынках на каждом заседании, и примем дополнительные меры без сомнений в случае необходимости", - заявил он.

Результаты последнего международного молочного аукциона GlobalDairyTrade, показавшие дальнейшее снижение цен на молочные продукты – основную статью экспорта Новой Зеландии, оказали давление на "киви", который ненадолго упал ниже 66 центов США - впервые более чем за две недели. К настоящему моменту новозеландский доллар находится у отметки $0.6607.

---

Российский рынок акций в среду открылся приростом

2016-03-16 13:57:21 (читать в оригинале)

Российский фондовый рынок в среду открылся приростом. К настоящему моменту ведущие биржевые индексы прибавляют в среднем 0,2%. В лидерах утреннего спроса отметились акции «Фармстандарт», «Энел Россия» и «ТГК-1». Под давлением удерживаются бумаги «ИСКЧ» и «ОГК-2», по акциям «Медиахолдинга» идет коррекция ко вчерашним скачкам наверх.

Акции «Энел Россия» пошли в рост после публикации стратегического бизнес-плана развития компании на 2016-2019 года. Согласно плану, компания рассчитывает значительно улучшить финансовые показатели в 2017 году и намеревается получить прибыль в основном за счет увеличения платы за мощность (ДПМ) и ожидаемого постепенного восстановления экономики.

На 2016-2019 годы установлено целевое значение показателя EBITDA на уровне 10 млрд рублей в 2016 году, 15,9 млрд рублей в 2017 году и 16,9 млрд рублей в 2019 году. Прибыль в 2016 году должна составить 0,5 млрд рублей. Чистая прибыль в 2017 году ожидается на уровне 6,1 млрд рублей и 7,6 млрд рублей в 2019 году. В ближайшие годы компания будет работать над сокращением капитальных затрат и расходов в целом.

Инвесторы рады оптимистичному настрою руководства компании и готовности принимать меры для улучшения финансовых показателей. На данный момент бумаги «Энел» пытаются переломить устойчивый нисходящий тренд, который сформировался достаточно давно. Однако ситуация в электроэнергетике по-прежнему не благоприятная, так что локальные корпоративные новости вряд ли помогут акциям компании значительно вырваться вперед.

Внешний фон к сегодняшним торгам сложился умеренно позитивным. Американские рынки завершили предыдущую сессию ограниченным падением, фьючерс на индекс S&P на премаркете едва заметно дорожает. Цены на нефть постепенно сползают вниз, биржевые настроения то и дело меняются. Баррель сорта Brent стоит к настоящему времени $38,91 за баррель. Опубликованные накануне данные по запасам нефти от API показали рост индикатора на 1,5 млн баррелей, и рынок счел это хорошей новостью из-за того, что прогноз был значительно выше. Это очень похоже на отчаянные попытки нефтяных «быков» закрепиться чуть выше, и для этого подойдут любые даже сомнительные катализаторы. По факту краткосрочная картина не меняется.

Российский рубль ограниченно слабеет в парах с иностранным валютами, но сегодня вряд ли стоит ждать каких-то выраженных движений в рублевых парах. Все будет завтра, когда инвесторы увидят и смогут оценить решения ФРС США. За доллар США сейчас дают 71 руб. Предполагаемый диапазон торгов парой доллар/рубль на сегодня составляет 70,65-71,50. Не исключено, что во второй половине дня верхняя граница указанного коридора будет смещена выше. Пока динамика рубля четко коррелирует с нефтью, поэтому, чем ниже будет опускаться цена на черное золото, тем слабее будет российская валюта.

В ближайшие три дня участникам торгов придется понервничать, так как слишком много новостей впереди. Сегодня макроэкономический календарь переполнен важными отчетами США, двухдневное заседание Федрезерва закрывается в среду вечером. В четверг рынки будут оценивать поступившую информацию, а в пятницу заседает ЦБ РФ. Вполне вероятно, что инвесторы предпочтут отыгрывать только факты, поскольку слухов в текущих котировках содержится с избытком.

Кроме того, 16 марта в Германии состоится заседание совета управляющих ЕЦБ. Финансовые результаты по МСФО за 2015 год представит «Э.ОН Россия», по US GAAP за аналогичный период отчитается «Группа Черкизово». Великобритания утвердит годовой бюджет и представит данные по безработице. В Штатах выйдет статистика по инфляции, числу разрешений на строительство, запасам сырой нефти и объемам промышленного производства.

Индекс ММВБ проведет торги середины недели в диапазоне 1850-1880 пунктов.

Анна Кокорева
www.alpari.ru