Во вторник на торгах в Европе, несмотря на то, что британский ВВП совпал с прогнозными значениями, американский доллар получил поддержку от ожидания того, что ФРС США продолжит процесс сворачивания программы количественного ослабления.

Курс евро/доллар снизился до 1,3628, фунт/доллар до 1,6535. В 17:30 мск. доллар уже падал по всему рынку. Разочаровывающие данные по заказам на товары длительного пользования помогли евробыкам вернуть курс на 1,3685, фунт/доллар восстановился до отметки 1,6614. Даже и представить не мог, что так сократятся заказы, соответственно и не был готов к отскокам. Несмотря на слабые данные, курс евро/доллар и доллар/франк с небольшими отклонениями отработали основные сценарии.

Заказы на товары длительного пользования в декабре упали на 4,3% против прогноза в 1,9% и 2,6% в ноябре (значение пересмотрено с 3,5%). Без учета транспортного оборудования вместо ожидавшегося роста на 0,7% заказы упали на 1,6%. После выхода отчета по потребительскому доверию доллар частично отбил потери. Индекс потребительского доверия в США в январе вырос до 80.7 по сравнению с 77.5 в декабре (прогноз 78,1).

На среду для меня нет основного сценария. Сделал один сценарий до закрытия европейской сессии, и то неизвестно, как поведет себя британец в 16:15 мск во время выступления главы Банка Англии Марка Карни. Все внимание сконцентрировано на заседании FOMC. Согласно прогнозам, объем покупок облигаций может быть уменьшен на 10 млрд. до 65 млрд. долл. ежемесячно. Сократят QE3 на 10 млрд долларов –доллар укрепится, оставят без изменения –доллар снизится.

Индекс доллара провел день в боковом тренде. Сейчас цена находится на линии поддержке. Пробить ее могут легко, ведь после падения индекса, это лишь коррекция. Чтобы ее отменить, необходимо подняться хотя бы до уровня 81. На вторник высокая волатильность ожидается в парах с фунтом. В 13:30 мск выходит отчет по ВВП Великобритании за IV квартал 2013 года. Прогнозируется снижение квартального показателя на 0,1%, до 0,7%, и рост годового показателя до 2,7% против 1,9%.

На ожиданиях британский фунт может укрепить свои позиции ко многим валютам. Ведь данные по Британии выходили в последнее время хорошие, и под 1,65 пару фунт/доллар отправил Карни, выступление которого запланировано на завтра в 16:15 мск. Потом в 23:00 мск ФРС огласит свое решение по ставкам и программе QE3.

В Азии фунт восстанавливает свои позиции против доллара и евро. Рынок готовится к публикации европейских новостей, чтобы в случае разочаровывающихся данных по ВВП, было откуда падать. По евро/доллару на часовом тайм-фрейме формируется нисходящий треугольник, поэтому возможен рост до 1,3695 с последующим тестом 1,3630.

День для трейдеров будет непростой, поскольку на недельных тайм-фреймах по итогам предыдущей недели для однонаправленных пар евро/доллар и фунт/доллар сформировались разнонаправленные сигналы: евро - покупки, фунт – продажа. Напряженная ситуация остается на фондовых площадках, которая вызвана страхами по поводу возможного продолжения сворачивания QE3.

Цена находится около линии lb. Рынок сбалансирован и готов отклониться от линии. Вопрос только, куда? Я думаю, на этот вопрос нам даст ответ отчет по ВВП Британии.

Черный четверг для доллара. Почему черный? Потому что падал на всех торговых сессиях. А также падали валюты развивающихся рынков. Доллар укрепился только к австралийскому доллару. Не думаю, что падение доллара будет продолжительным, поскольку до 7 февраля Конгрессу необходимо повысить потолок госдолга США. Хоть бюджет приняли, с потолком госдолга может быть напряженная ситуация (как это всегда бывает). Глава Казначейства США Джек Лью направил письмо спикеру нижней палаты Джону Бейнеру, призвав Конгресс повысить потолок госдолга США до истечения крайнего срока 7 февраля.

После вчерашнего ослабления доллара на сегодня я по основным сценариям рассматриваю коррекцию. Если рынок откажется идти по основным сценариям, то по альтернативным сценариям стоит ожидать паттерна с графика GBPUSD за 23 января. Часто после стремительных движений рынок начинает формировать боковик, либо движется в том же направлении клинообразной моделью. Восходящий/нисходящий треугольник не всегда является разворотным. Коррекция после таких треугольников резкая, но не продолжительная. Чтобы к быкам вернулись силы, для начала нужно вернуться к lb.

В среду торги на валютном рынке носили разнонаправленный характер: доллар США подорожал против единой валюты и швейцарского франка, снизился против британского фунта и австралийского доллара.

Курс GBR/USD резко вырос после выхода позитивных данных по рынку труда Великобритании и протоколов Банка Англии. Австралийский доллар укрепился в первой половине дня за канадским долларом в ожидании оглашения решения Банка Канады. После заседания Банка Канады доллар обновил максимум против канадского доллара и частично вернул потери против австралийского доллара.

Британец за несколько минут укрепился против доллара на 90 пунктов до 1,6551 и к закрытию европейской сессии достиг уровня 1,6585. Фунт выкупили в кроссах, в итоге другие валюты с долларом оказались под давлением. К закрытию дня курс евро/доллар снизился с максимума 1,3582 до 1,3547. Курс фунт/доллар закрылся в области 1,6573.

Утром после публикации слабого индекса деловой активности в производственном секторе Китая от HSBC курс AUD/USD снизился на 40 пунктов, до 0,8790. Канадский доллар снизился на 60 пунктов против доллара США. Курс евро/доллар и доллар/франк консолидируются в диапазоне 25 пунктов. Сейчас по AUD/USD сформировалась медвежья модель. После отката возможен пробой 0,8795 и падение до 0,8765.

С 11:45 мск до 13:00 мск. будут выходить индексы деловой активности PMI по странам Еврозоны. По прогнозам ожидается рост деловой активности, поэтому на фоне коррекционного движения кросс-курса евро/фунт, есть восходящие риски до выхода новостей евро подняться выше 1,3565. К закрытию торгов в Европе от евро/доллара ожидается снижение к 1,3492. Рост выше 1,3581 отменит основной сценарий. Индекс DXY по прогнозу должен подрасти до 81,50.

В понедельник основные валютные пары полностью оправдали мои ожидания. Доллар после пятничного роста корректировался в течение дня. В США вчера был выходной день, биржи не работали, поэтому активность участников FX в вечернее время была низкая. Евро/доллар, фунт/доллар и доллар/франк на американской сессии торговались в узких диапазонах и к текущему времени (7:17 мск.) рынок сбалансирован и готов к продажам доллара.

Что ожидать от сегодняшнего дня? На вечер важных экономических данных не запланировано. В 14:00 мск. выходит индекс экономических ожиданий инвесторов ZEW за январь. По прогнозу ожидается рост показателя, поэтому до 14:00 мск от положительных настроений евро/доллар может получить временную поддержку.

Если фактический показатель ZEW совпадет с прогнозным значением или превзойдет его, курс евро/доллар способен подняться до трендовой линии (тайм-фрейм 1H) до 1,3585. При слабом показателе «евробыкам» не добраться до 1,3585. Сегодня надо внимательно следить за кроссами с евро и фунтом, потому что в 18:30 мск. выходит экономический обзор МВФ с новыми прогнозами. А в понедельник прошли слухи, что МВФ планирует повысить прогноз по темпам роста ВВП Великобритании в 2014 году с 1.9% до 2.4%. Британец итак уже 42 часа торгуется в боковом тренде и ждет любой новостной драйвер, чтобы отклониться от lb. Будет драйвер для роста – улетит вверх, будет драйвер для снижения – уйдет вниз. Рост доллара еще не завершился.